Do Shared Interests Affect the Accuracy of Budgets?

Abstract

The creation of budgetary slack is a phenomenon associated with various behavioral aspects. This study focuses on accuracy in budgeting when the benefit of the slack is shared between the unit manager and his/her assistant. In this study, accuracy is measured by the level of slack in the budget, and the benefit of slack represents a financial consideration for the manager and the assistant. The study aims to test how shared interests in budgetary slack affect the accuracy of budget reports in an organization. To this end, an experimental study was conducted with a sample of 90 employees in management and other leadership positions at a cooperative that has a variable compensation plan based on the achievement of organizational goals. The experiment conducted in this study is consubstantiated by the study of Church, Hannan and Kuang (2012), which was conducted with a sample of undergraduate students in the United States and used a quantitative approach to analyze the results. In the first part of the experiment, the results show that when budgetary slack is not shared, managers tend to create greater slack when the assistant is not aware of the creation of slack; these managers thus generate a lower accuracy index than managers whose assistants are aware of the creation of slack. When budgetary slack is shared, there is higher average slack when the assistant is aware of the creation of slack. In the second part of the experiment, the accuracy index is higher for managers who prepare the budget with the knowledge that their assistants prefer larger slack values. However, the accuracy level differs between managers who know that their assistants prefer maximizing slack values and managers who do not know their assistants' preference regarding slack. These results contribute to the literature by presenting evidence of managers' behavior in the creation of budgetary slack in scenarios in which they share the benefits of slack with their assistants.

Influência Da Folga Orçamentária E Qualidade Da Informação Na Performance Da Inovação

“…A folga orçamentária tem sido objeto de diversos estudos em âmbito internacional, como os que a relacionaram com participação e ênfase no orçamento (Onsi, 1973;Merchant, 1985;Young, 1985;Dunk, 1993;Lal, Dunk & Smith, 1996;Nouri & Parker, 1996;Groen, Wouters & Wilderom, 2017). Em âmbito nacional foram identificados estudos sobre folga orçamentária, que a relacionaram com participação e ênfase no orçamento (Aguiar & Souza, 2010;Frezatti et al, 2013;Buzzi, Santos, Beuren & Faveri, 2014;Beuren & Verhagem, 2015), participação no orçamento e assimetria informacional (Lavarda & Almeida, 2013;Buzzi et al, 2014;Lavarda & Fank, 2014), e interesses compartilhados na folga orçamentária (Beuren, Beck & Popik, 2015). Yang et al (2009) salientam haver posicionamentos favoráveis e desfavoráveis a respeito dos impactos da folga orçamentária no processo de inovação.…”

Effects of the management control system in unethical behaviors

“…Budgetary slack occurs when the manager, without the consent of his superiors, overestimates the expenses, underestimates the revenues and overestimates the demand for resources under his responsibility (Davis et al , 2006), aiming at self-satisfaction in the remuneration process for results related to the budget (Onsi, 1973; Libby, 2003; Beuren et al , 2015b). According to Cyert and March (1963), this is a manager’s dysfunctional behavior in the budgetary process.…”

Methodological and Epistemological Criticism on Experimental Accounting Research Published in Brazil

“…A concepção da subjetividade como um fenômeno natural, constante e universal nos artigos analisados coaduna-se com o caráter reducionista dos desenhos experimentais, que excluem, a priori, diversos elementos históricos e culturais como fontes de explicação para os fenômenos analisados. Assim, apenas informações genéricas sobre os contextos dos participantes são fornecidas: os artigos usualmente informam que os experimentos foram conduzidos com "estudantes de pós-graduação em Salvador" (Marcelino & Bruni, 2012), ou "estudantes de graduação de uma universidade federal" (Murcia & Borba, 2006), sem discutir, por exemplo, a abordagem curricular de cada instituição (Toohey, 1999); as histórias de vida dos participantes são traduzidas em "variáveis" como idade, curso, anos de estudo e de experiência de trabalho, como se elas representassem vivências homogêneas; o gênero é reportado em 9 artigos, e levado em conta durante a análise dos resultados de 5 dos 17 artigos, mas é tratado apenas como uma variável biológica e, não, como um conceito (Young, 2015); Beuren et al (2015) manifestam expressamente seu desejo de "simplificar" o processo orçamentário. Ao incluírem em sua amostra profissionais de uma única organização, as autoras não buscam uma maior imersão no contexto de atuação dos participantes, mas sim a garantia de que "os elementos culturais, em certo nível, serão mantidos" (p. 13).…”

“…Por exemplo, Cesar et al (2012) alegam que a aplicabilidade de seus resultados abrange "desde o desenvolvimento de sistemas de apoio à decisão, até a discussão sobre sistemas de remuneração baseados em metas, relacionados ao condicionamento entre alcance de metas e resultados pessoais" (p. 49); de acordo com , a principal contribuição de seu estudo é de que, "se comprovada a associação entre nível de divulgação e preço das ações, a divulgação detalhada de informações pode se configurar como diferencial competitivo entre as empresas, reduzindo os efeitos da seleção adversa e agregando mais valor para as entidades" (p. 162); para Lima Filho et al (2012), identificar como a idade e outras variáveis influenciam a tomada de decisões "é fundamental para verificação do perfil mais desejado ou mais adequado de acordo com as atividades que serão realizadas por cada gestor" (p. 113); Marcelino e Bruni (2012) pretendem contribuir para melhorar o processo de tomada de decisões, já que "os vieses presentes na tomada de decisões gerenciais podem potencializar o risco da ocorrência de decisões mal tomadas" (p. 89); Santos (2015), ao discutir a situação dos gestores cuja percepção de permanência no emprego é inferior ao horizonte de investimento ótimo da empresa, alega que essa situação "pode induzir o comportamento míope desses agentes e comprometer a capacidade de a empresa criar valor ao longo do tempo" (p. 196); Beuren et al (2015), ao investigarem o fenômeno da folga orçamentária, definem o nível de tais folgas como "veracidade" dos relatórios orçamentários, e a não criação delas pelos gestores como "honestidade": "verdadeiros" são os interesses da organização e possíveis formas de resistência ao controle gerencial são "desonestas".…”