Standard-Nutzungsbedingungen:Die Dokumente auf EconStor dürfen zu eigenen wissenschaftlichen Zwecken und zum Privatgebrauch gespeichert und kopiert werden.Sie dürfen die Dokumente nicht für öffentliche oder kommerzielle Zwecke vervielfältigen, öffentlich ausstellen, öffentlich zugänglich machen, vertreiben oder anderweitig nutzen.Sofern die Verfasser die Dokumente unter Open-Content-Lizenzen (insbesondere CC-Lizenzen) zur Verfügung gestellt haben sollten, gelten abweichend von diesen Nutzungsbedingungen die in der dort genannten Lizenz gewährten Nutzungsrechte. Abstract This paper analyzes how trade liberalization in ‡uences the unemployment rate of workers with di¤erent abilities. We re…ne the Melitz (2003) framework to account for trade unions and heterogeneous workers, who di¤er with respect to their abilities. Our main …ndings are: (i) highability workers pro…t from trade liberalization in terms of higher wages and higher employment; (ii) the least e¢ cient workers loose their job and switch to long-term unemployment (worker-selection e¤ect); (iii) if a country is endowed with a large fraction of low-skilled workers, trade liberalization leads to a rise in aggregate unemployment. In this case, trade liberalization may harm a country's welfare. JEL-Classi…cation: F1, F16, J5 Terms of use: Documents in
Standard-Nutzungsbedingungen:Die Dokumente auf EconStor dürfen zu eigenen wissenschaftlichen Zwecken und zum Privatgebrauch gespeichert und kopiert werden.Sie dürfen die Dokumente nicht für öffentliche oder kommerzielle Zwecke vervielfältigen, öffentlich ausstellen, öffentlich zugänglich machen, vertreiben oder anderweitig nutzen.Sofern die Verfasser die Dokumente unter Open-Content-Lizenzen (insbesondere CC-Lizenzen) zur Verfügung gestellt haben sollten, gelten abweichend von diesen Nutzungsbedingungen die in der dort genannten Lizenz gewährten Nutzungsrechte. Abstract This paper analyzes how trade liberalization in ‡uences the unemployment rate of workers with di¤erent abilities. We re…ne the Melitz (2003) framework to account for trade unions and heterogeneous workers, who di¤er with respect to their abilities. Our main …ndings are: (i) highability workers pro…t from trade liberalization in terms of higher wages and higher employment; (ii) the least e¢ cient workers loose their job and switch to long-term unemployment (worker-selection e¤ect); (iii) if a country is endowed with a large fraction of low-skilled workers, trade liberalization leads to a rise in aggregate unemployment. In this case, trade liberalization may harm a country's welfare. JEL-Classi…cation: F1, F16, J5 Terms of use: Documents in
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