Formasi Portofolio Optimal Saham Idx30 Pada Masa Pandemi Covid-19

Abstract

Tujuan penelitian ini adalah untuk membentuk formasi saham-saham menjadi portofolio optimal beserta proporsi dananya, dan mengetahui tingkat pengembalian serta risiko portofolio di masa resesi Indonesia akibat COVID-19 pada indeks IDX30 di Bursa Efek Indonesia dengan Single Index Model. Sampel penelitian terdiri dari 23 saham yang bertahan dalam indeks IDX30 selama periode Maret 2020-Juli 2021. Metode penelitian yang digunakan dalam penelitian ini adalah analisis deskriptif dengan pendekatan kuantitatif. Hasil yang diperoleh dari penelitian ini adalah formasi 7 saham pembentuk portofolio optimal yaitu ANTM (46,33%), UNTR (12,72%), ADRO (14,98%), INKP (15,04%), KLBF (4,50%), CPIN (5,84%), dan BBRI (0,60%). Expected return mingguan portofolio sebesar 1,366%. Nilai ini lebih tinggi dari return berinvestasi pada mayoritas saham dalam portofolio. Risiko portofolio yang dihasilkan portofolio sebesar 0,752%. Nilai ini lebih rendah dari risiko berinvestasi pada mayoritas saham dalam portofolio. Hasil penelitian menunjukkan bahwa menentukan formasi portofolio optimal di masa resesi di Indonesia akibat COVID-19 dapat memberikan kombinasi yang terbaik antara return dan risiko.

Dan, Pada Dividend Yield Dan Dividend Trap Pada IDXHIDIV20

“…Oleh karena itu, pada tanggal 17 Mei 2018 dan menggunakan hari dasar 30 Januari 2009. BEI meluncurkan indeks bernama IDXHIDIV20 (Indeks High Dividend 20) yang merupakan indeks yang mengukur kinerja harga saham dari 20 saham perusahaan yang pada tiga tahun terakhir membagikan dividen tunai dan memiliki dividen yield yang tinggi (Krisna & Yunita, 2022).…”