The Effect of Corporate Tax Governance, Audit Quality and Tax Exposure on Audit Fee for Companies Enlisted in Indonesia Stock Exchange

Abstract

an important issue in the audit process is closely related to the amount of fees set out in an audit engagement. One of the determinants of audit fees based on the characteristics of the audited is related to the corporate governance. The purpose of this study is to determine the effect of corporate tax governance on audit fee. This study also aims to look at the effect of audit quality and tax exposure that moderate the relationship between corporate tax governance and audit fee. The sample of this study is the companies enlisted in Indonesia Stock Exchange in 2013 and 2014. The amount of the sample is 115 companies. Data were analyzed by using multiple linear regression analysis. This study shows that the Tax Corporate Governance has a negative effect on audit fee. However, this study is not able to prove that the audit quality and tax exposure moderate the effect of corporate tax governance on audit fee. The implications of this study is that the adoption of good corporate tax governance becomes important in the company's business process because it can provide benefits to companies associated with lower audit fees.

Konsentrasi Pasar Audit Dan Litigation Risk Terhadap Kualitas Audit

“…Audit laporan keuangan dapat melindungi kepentingan publik untuk tetap menjaga kredibilitas maupun keandalan laporan keuangan. Kualitas informasi yang disampaikan kepada pihak yang berkepentingan dalam laporan keuangan setelah proses audit tergantung pada kualitas audit oleh auditor (Apandi, Utama, & Rosieta, 2016). Kualitas audit terdiri dari dua dimensi yaitu independensi dan kompetensi (Siregar, Amarullah, Wibowo, & Anggraita, 2011).…”

“…Tingkat konsentrasi yang tinggi dengan dibarengi oleh litigation risk yang tinggi disinyalir dapat mengurangi pengaruh negatif karena adanya konsentrasi pasar audit, dengan kata lain akan meningkatkan kualitas audit. auditor besar yang menguasai pasar akan cenderung lebih memperhatikan risiko litigasi dibanding non big 4 yang didasari karena auditor besar menghadapi banyaknya risiko tuntutan hukum karena auditor besar identik dengan syndrom deeper sehingga akan berusaha konsisten menjaga kualitas auditnya (Apandi et al, 2016). Sejalan dengan penelitian oleh DeAngelo (1981) bahwa KAP besar akan terdorong untuk memberikan kualitas audit yang baik karena akan lebih menjaga nama baik mereka.…”

“…Konsentrasi pasar audit yang tinggi dibarengi dengan risiko litigasi yang tinggi akan mengurangi pengaruh negatif kualitas audit terhadap kualitas audit, Perusahaan yang menjadi klien dari auditor big 4 biasanya merupakan perusahaan berukuran besar yang proses bisnisnya sudah sangat kompleks sehingga auditor tersebut akan lebih berhati-hati dalam memberikan jasanya karena tidak ingin terjerat kasus litigasi. Sejalan dengan penelitian (Apandi, 2016) bahwa auditor big 4 akan lebih memperhatikan risiko litigasi dibanding non big 4 karena auditor besar menghadapi lebih banyak risiko litigasi dan identik dengan syndrom deeper sehingga akan lebih konsisten menjaga kualitas audit yang diberikan. Berdasarkan hasil penelitian Sun & Liu (2011) akan ada perbedaan kualitas audit antara big 4 dan non big 4 yang disebabkan oleh tingkat risiko litigasi dan peraturan hukum yang berlaku di suatu negara.…”

Fair Value Non-Current Asset, Koneksi Politik, dan Audit Fee

“…Salah satu kompleksitas tugas auditor dalam pengumpulan bukti audit adalah melakukan pengujian fisik atas aset. Apandi et al, (2016) menyatakan dalam perspektif client attribute jumlah aset perusahaan merupakan salah satu faktor yang dinilai paling mempengaruhi besarnya fee audit. Non-current asset merupakan salah satu akun yang seringkali menunjukkan jumlah material dalam laporan keuangan sebagian besar entitas sehingga memiliki kompleksitas tersendiri dalam proses auditnya.…”

“…Dalam penerapannya fair value membutuhkan banyak estimasi, asumsi dan judgment. Auditor harus melakukan evaluasi penggunaan estimasi, asumsi dan judgment yang dilakukan manajemen secara rasional serta menentukan konsistensi pengukuran dalam penggunaan konsep fair value Apandi et al, (2016). Penerapan konsep fair value ini berpengaruh terhadap tang-gung jawab dan kompleksitas tugas serta risiko audit yang diemban auditor sehingga dapat menyebabkan peningkatan fee audit.…”